央行、银保监会最新定调！2000亿元“零息”新工具将用于稳楼市

关于金融保市场主体、金融支持房地产市场平稳健康发展，人民银行、银保监会又有最新定调。

人民银行、银保监会11月21日联合召开全国性商业银行信贷工作座谈会，研究部署金融支持稳经济大盘政策措施落实工作。

会议要求，人民银行、银保监会、各商业银行要全力做好稳投资促消费保民生各项金融服务，加大对重点领域、薄弱环节和受疫情影响行业群体的信贷支持力度，全力推动经济进一步回稳向上。

记者从人民银行获悉，除此前的“保交楼”专项借款外，“保交楼”贷款支持计划已于近期面向业内征求意见，2000亿元“保交楼”再贷款将为金融机构提供“零成本”资金支持。

人民银行还明确，金融管理部门针对房地产市场进行逆周期调节，重点关注三个目标：一是阻断、弱化风险外溢；二是维护住房消费者的合法权益；三是支持刚性和改善性住房需求。

人民银行副行长潘功胜、银保监会副主席肖远企出席会议并讲话。各国有商业银行、邮储银行、各股份制商业银行主要负责人，以及人民银行、银保监会相关司局，人民银行副省级以上分支机构和各银保监局负责人参加了会议。

“保交楼”贷款支持计划蓄势待发

会议强调，要全面落实房地产长效机制，因城施策实施好差别化住房信贷政策，支持刚性和改善性住房需求。保持房地产融资平稳有序，稳定房地产企业开发贷款、建筑企业贷款投放，支持个人住房贷款合理需求，支持开发贷款、信托贷款等存量融资在保证债权安全的前提下合理展期。

会议要求，用好民营企业债券融资支持工具（“第二支箭”）支持民营房企发债融资。完善保交楼专项借款新增配套融资的法律保障、监管政策支持等，推动“保交楼”工作加快落实，维护住房消费者合法权益，促进房地产市场平稳健康发展。

同一天，人民银行行长易纲在2022金融街论坛年会上表示，人民银行针对前期一些房企风险暴露导致逾期交房，出台了2000亿元“保交楼”专项借款，支持已售住房的建设交付，并研究设立了鼓励商业银行支持“保交楼”结构性政策工具。

记者从人民银行获悉，这项新政策正面向业内征求意见——“保交楼”贷款支持计划具体操作方案正向商业银行征求意见，2000亿元“保交楼”再贷款将为金融机构提供“零成本”资金支持。

落实好“房地产16条”

当前，全国性商业银行要用足用好已经出台的房地产金融政策。包括：《关于做好当前金融支持房地产市场平稳健康发展工作的通知》（房地产“16条”）《关于商业银行出具保函置换预售监管资金有关工作的通知》《关于做好重点房地产企业风险处置项目并购金融服务的通知》等。

人民银行有关人士表示，2021年恒大风险显性化，叠加近年来住房需求中枢回落、居民就业和收入预期下降，放大了房地产风险的外溢性。

前期，部分金融机构执行房地产金融政策时存在一些问题。如商业银行对于房地产开发贷款和个人住房贷款存在避险情绪，一些银行对房企的准入和授信“大转向”，把分支机构的贷款审批权限上收到总行。

人民银行有关人士表示，金融管理部门针对房地产市场进行逆周期调节，重点关注三个目标：一是阻断、弱化风险外溢；二是维护住房消费者的合法权益；三是支持刚性和改善性住房需求。

下一步，商业银行应如何落实好房地产金融政策？

会议要求，在民营企业发债融资方面，商业银行应做好民营房企债券承销业务，加大对民营房企债券的投资力度；在债务展期方面，要落实好“房地产16条”中对于开发贷款、信托贷款、债券等存量融资的合理展期安排；在内保外贷方面，针对房企境外融资，要提升商业银行境外机构的贷款意愿、境内机构的担保意愿。商业银行还可与优质房地产企业建立稳定的战略合作关系，提供一揽子金融服务。

增加政策性开发性

金融工具的配套融资

会议指出，全国性商业银行要增强责任担当，发挥“头雁”作用，主动靠前发力。要用好政策性开发性金融工具，扩大中长期贷款投放，推动加快形成更多实物工作量，更好发挥有效投资的关键作用。发挥好设备更新改造专项再贷款和财政贴息政策合力，积极支持制造业和服务业有效需求。

会议明确，要进一步加大对小微企业、个体工商户、货车司机等市场主体的支持力度，按照市场化原则积极支持符合条件的普惠小微企业贷款延期还本付息，主动向实体经济减费让利。

记者从人民银行获悉，在保市场主体和稳增长方面，全国性商业银行要用好交通物流专项再贷款、设备更新改造专项再贷款等政策工具。此外，商业银行要落实好近期印发的《关于支持金融机构对普惠小微贷款阶段性减息有关事宜的通知》《关于进一步加大对小微企业贷款延期还本付息支持力度的通知》。

根据这两项政策，商业银行应对今年第四季度存续、新发放或到期（含延期）的普惠小微贷款（正常计息）在原贷款合同利率基础上减息1个百分点（年化）；对今第四季度到期的、因新冠肺炎疫情影响暂时遇困的小微企业贷款（含个体工商户和小微企业主经营性贷款），还本付息日期原则上最长延至明年6月30日。

一系列保市场主体的具体措施需要商业银行尽快落地见效。首先，人民银行支持21家全国性商业银行对收费公路经营主体给予0.5个百分点的利息减免，人民银行进行等额政策激励。对此，商业银行要抓紧启动，在12月底前完成相应工作。

其次，设备更新改造贷款未来的工作重心要放到贷款的支用上。

再次，要落实好普惠小微贷款阶段性减息政策、小微企业贷款延期还本付息政策。

此外，要增加政策性开发性金融工具的配套融资。目前，政策性开发性金融工具已经落地7399亿元，支持了270多个重大项目，带动总投资约9万亿元。后续还需要商业银行投入更多配套融资支持。

最后，要加大制造业中长期贷款投放。预计四季度贷款还款较为集中，商业银行应进一步加大贷款投放力度。